Cuánto poner de continente y de contenido en el seguro de hogar (y por qué no vale el precio del piso)

5 de noviembre de 202615 min de lectura

En el continente hay que poner lo que costaría reconstruir la vivienda (o tu parte del edificio) con materiales equivalentes, sin el valor del suelo: no el precio de compra, ni el de mercado, ni el catastral, que incluyen suelo o se calculan con otros criterios. En el contenido, lo que costaría comprar hoy nuevos todos tus muebles, electrodomésticos, ropa y objetos, sumados estancia por estancia. Si te quedas corto, en un siniestro se aplica la regla proporcional y te pagan solo una parte del daño aunque el daño sea pequeño; si te pasas, pagas más prima y no cobras más. Algunos condicionados suavizan la regla proporcional si aceptas el capital que propone la compañía o si tienes la revalorización automática, y con hipoteca la ley pide asegurar el valor de tasación sin el suelo.

Lo que diga cada póliza manda. Los ejemplos salen de tres condicionados públicos de hogar (Caser, Mapfre y Línea Directa, en la edición indicada en Fuentes) y no sirven para otra compañía ni para otra edición.

¿Por qué importa tanto el capital que declaras?

Porque la ley lo usa de dos maneras. La suma asegurada es el límite máximo que la compañía paga en cada siniestro (artículo 27 de la Ley de Contrato de Seguro). Y, si en el momento del siniestro esa suma es inferior al valor de lo asegurado, la compañía indemniza el daño «en la misma proporción en la que aquélla cubre el interés asegurado» (artículo 30): es la regla proporcional por infraseguro.

Lo que más sorprende al asegurado es que la regla se aplica a cualquier daño, no solo a la pérdida total. Si aseguraste la mitad del valor, te pagan la mitad de una fuga de 3.000 €, aunque tu suma asegurada fuera de sobra para pagarla entera. El glosario de Línea Directa lo explica con un ejemplo: casa de 200.000 € asegurada por 100.000 €, daños de 50.000 €, indemnización de 25.000 €.

En el otro extremo, el sobreseguro no da más dinero: si la suma supera notablemente el valor, cualquiera de las partes puede pedir que se reduzca, con devolución del exceso de prima, y en un siniestro se paga solo el daño efectivamente causado (artículo 31). Es la consecuencia del principio de que el seguro «no puede ser objeto de enriquecimiento injusto» (artículo 26).

La diferencia entre las dos partidas está en continente y contenido; aquí vamos a la cifra.

Continente: valor de reconstrucción, sin el suelo

Los tres condicionados consultados coinciden en el criterio:

Condicionado	Cómo valora la vivienda
Caser (tasación de daños)	«Por su valor de reposición a nueva construcción en el momento anterior al Siniestro, utilizando materiales de igual rendimiento. Se incluyen los cimientos, pero no el valor del solar»
Mapfre (art. 2.1)	«Exclusivamente el coste de su reconstrucción o reparación, con materiales similares o equivalentes […], sin considerar la repercusión del solar e independientemente del valor comercial que pudiera tener la misma»
Línea Directa (valoración de los bienes)	Valor de nueva construcción en el momento anterior al siniestro, al que se aplica la depreciación por uso, antigüedad y estado de conservación; «No se tendrá en cuenta el valor del suelo ni el valor comercial»

Lo que cuenta, por tanto, es cuánto costaría levantar otra vez lo que tienes: estructura, cerramientos, tabiques, instalaciones fijas (agua, luz, gas, calefacción), carpintería, suelos, alicatados, sanitarios, cocina fija y, según la póliza, anexos como trastero y garaje o, en una vivienda unifamiliar, piscina, vallas y muros. Ni el barrio ni las vistas ni el precio que pagaste.

¿Por qué no vale el precio de mercado, el de compra ni el catastral?

Precio de mercado o de compra. Incluye el suelo y la localización. En una ciudad cara puede ser varias veces el coste de reconstrucción; asegurarlo es pagar prima por un valor que nunca te van a indemnizar.
Valor catastral. Según el artículo 22 del texto refundido de la Ley del Catastro, está «integrado por el valor catastral del suelo y el valor catastral de las construcciones». Se calcula con criterios como la localización, el coste de ejecución de las construcciones, su uso, calidad y antigüedad y las circunstancias del mercado, y no puede superar el valor de mercado, para lo que se aplica un coeficiente de referencia al mercado (artículo 23). Es un valor fiscal, no el coste de reconstruir.
Capital pendiente de la hipoteca. Mide lo que debes, no lo que vale reconstruir.

Con hipoteca: valor de tasación sin el suelo

Si la vivienda está hipotecada, el artículo 10 del Real Decreto 716/2009, que regula el mercado hipotecario, exige que el bien hipotecado tenga un seguro de daños que cubra al menos los riesgos de los ramos 8 y 9 del texto refundido de la Ley de ordenación y supervisión de los seguros privados (incendio y elementos naturales, y otros daños a los bienes), sin el robo, y dice que «la suma asegurada deberá coincidir con el valor de tasación del bien asegurado excluido el valor de los bienes no asegurables por naturaleza, en particular el suelo». El informe de tasación que te dio el banco es, por tanto, un buen punto de partida: busca en él el valor de la construcción o el valor a efectos de seguro, no el valor de tasación total. Desde el 8 de julio de 2022, la norma con rango de ley sobre este seguro es el artículo 23.6 del Real Decreto-ley 24/2021 («al menos, por el valor de tasación»), que sustituye a la Ley 2/1981 que el Real Decreto 716/2009 desarrollaba; qué más cambia con hipoteca, y quién cobra en un siniestro, en cesión de derechos del seguro de hogar al banco.

¿Y si no tengo tasación?

Tres caminos, de más a menos fiable:

El presupuesto o la estimación de un técnico (arquitecto o aparejador) del coste de construir una vivienda como la tuya, con su superficie y sus calidades.
El capital que propone la aseguradora. Caser lo define en su condicionado como «el importe orientativo que CASER aconseja para asegurar el Continente y/o Contenido con la finalidad de ayudar al Tomador a determinar su valor». Tiene una ventaja que veremos abajo.
Superficie construida por un coste de construcción por metro cuadrado para tu tipo de vivienda y calidades. Es la cuenta que hacen muchas guías; su punto débil es el coste por metro cuadrado, que cambia mucho con la zona, el tipo de edificio y los acabados, y el dato de partida: si el coste está expresado por metro construido, multiplicarlo por la superficie útil da una cifra más baja.

En un piso, el continente que aseguras es tu vivienda; el condicionado de Mapfre incluye además tu cuota en los elementos comunes del edificio, si la comunidad acuerda una derrama para repararlos. El edificio entero lo asegura normalmente la comunidad con su propia póliza, que es otro contrato.

Contenido: lo que costaría comprarlo todo nuevo

En contenido el criterio también es la reposición a nuevo. Caser: «por su coste de reposición a nuevo en el momento anterior al Siniestro», y si no existe en el mercado, otros de características y rendimiento similares. Línea Directa: el precio de venta que tendría en el mercado un bien igual o similar, con las deducciones por uso, utilización y conservación que procedan al indemnizar.

La forma de calcularlo es aburrida y funciona: un inventario por estancias. Muebles, electrodomésticos, menaje, ropa de cada persona, ropa de cama, aparatos electrónicos, libros, herramientas, bicicletas, lo del trastero. Con precios de hoy por artículos equivalentes, no lo que pagaste hace diez años. Es lo que más se subestima: casi nadie suma bien la ropa ni el menaje.

Joyas, obras de arte y objetos de valor van aparte: los condicionados les ponen límites propios (por objeto, por siniestro o un porcentaje del contenido) y, por encima de un importe, piden declararlos uno a uno. En Línea Directa, las joyas, obras de arte y objetos de valor asegurados por cantidades concretas se valoran por esas sumas, salvo que por error la estimación sea notablemente superior a su valor real; es la lógica de la póliza estimada del artículo 28. Mira tus particulares: si una joya vale más que el límite por objeto, la diferencia no se cobra aunque el capital total de contenido sea suficiente. Una colección que supera esos límites se asegura con una póliza propia: seguro de obras de arte.

Lo que suaviza la regla proporcional

La regla proporcional se puede excluir por acuerdo (artículo 30, segundo párrafo), y los condicionados consultados lo hacen de formas distintas:

Condicionado	Cuándo no se aplica la regla proporcional	Condición
Caser	Si aceptas cada uno de los capitales propuestos por la compañía; y si la diferencia entre la suma asegurada y el valor de nuevo no supera el 30 %	Que la póliza tenga la actualización automática de capitales
Mapfre (art. 4)	Si el infraseguro es igual o inferior al 25 % del valor asegurado	Que se haya pactado la revalorización automática de las sumas; nunca se paga más de la suma asegurada
Línea Directa	El condicionado general no recoge una tolerancia: aplica la regla si el capital es inferior al valor de reposición	Revisa tus particulares

Hay otra diferencia que importa. Mapfre calcula la suficiencia de la vivienda y del mobiliario por separado y «no será admitida la compensación de capitales». Caser sí permite la compensación: si hay sobreseguro en continente o en mobiliario, la prima del exceso puede usarse para aumentar la suma del otro, siempre en la misma vivienda. Con Mapfre, que te sobre continente no te salva de un infraseguro de contenido.

La revalorización automática

Lo que aseguraste bien hace cinco años puede estar hoy corto, porque construir y comprar es más caro. La revalorización actualiza cada año los capitales y la prima:

Caser: a cada vencimiento, con el Índice General de Precios al Consumo del INE, sin que la actualización pueda reducir las sumas.
Mapfre (art. 15): con un porcentaje fijo pactado o con el IPC; suben también la prima y los límites, pero no las franquicias.
Línea Directa: con el IPC a 30 de septiembre de la anualidad anterior al vencimiento.

Para que una póliza de Caser o de Mapfre te aplique la tolerancia de la tabla anterior, la revalorización tiene que estar activa. Y la revalorización actualiza la cifra que diste, no la corrige: si empezaste muy corto, sigues corto. Si reformas la cocina, cambias los suelos o haces una ampliación, sube el valor de reconstrucción: actualiza el capital con la compañía.

¿Cómo comprueba el perito si estás infraasegurado?

En un siniestro con daños importantes, o cuando la suma parece baja para la vivienda, el perito calcula el valor del interés asegurado en el momento del siniestro (interés asegurado): mide la superficie construida, anota calidades e instalaciones y estima el coste de reconstrucción; en el contenido, hace una estimación por estancias, con las fotos como respaldo. Después compara esa cifra con la suma de las particulares y, si es mayor, aplica la proporción de la póliza (o la tolerancia, si la hay). El cálculo completo, con franquicia y límites, está en cómo se calcula la indemnización del seguro de hogar.

Ejemplo: un piso asegurado «por lo que vale de viejo»

Ejemplo inventado, con importes y condiciones de una póliza de ejemplo que no corresponde a ninguna compañía, sin franquicia ni tolerancia por infraseguro. Piso de 90 m² construidos. Un técnico estima el coste de reconstruirlo, con sus calidades, en 1.300 € por metro cuadrado: 90 × 1.300 = 117.000 €. El propietario aseguró un continente de 80.000 € porque «el piso tiene cuarenta años».

Una tubería empotrada se rompe y los daños en el continente (suelos, alicatado, pintura) se valoran en 6.000 €.

Proporción asegurada: 80.000 / 117.000 = 0,6838 (68,38 %).
Indemnización del continente: 6.000 × 80.000 / 117.000 = 4.102,56 €.
Lo que pierde el asegurado: 6.000 − 4.102,56 = 1.897,44 €, en un siniestro mucho menor que su suma asegurada.

El contenido, con el mismo criterio. El inventario por estancias da: salón 6.500 €, cocina (electrodomésticos y menaje) 5.200 €, tres dormitorios con armarios y ropa 13.800 €, baños 900 €, electrónica 3.400 €, trastero 1.200 €. Total: 6.500 + 5.200 + 13.800 + 900 + 3.400 + 1.200 = 31.000 €. Si lo hubiera asegurado en 15.000 €, cualquier daño en el contenido se pagaría al 15.000 / 31.000 = 48,39 %.

El error contrario. Si hubiera puesto en continente el precio de mercado del piso, 240.000 €, pagaría prima por 123.000 € de más (240.000 − 117.000) y la indemnización de la tubería sería la misma: 6.000 €, el daño causado.

Errores frecuentes

Asegurar el precio de compra o de mercado. Incluye el suelo, que no se puede destruir y no se asegura.
Usar el valor catastral. Suma suelo y construcción con criterios fiscales y de antigüedad; no mide lo que cuesta reconstruir.
Confundir superficie útil y construida. Si el coste por metro cuadrado es por superficie construida, aplicarlo a la útil deja corto el capital.
Calcular el contenido a ojo. Sin inventario, casi siempre sale corto, sobre todo ropa, menaje y electrónica.
Meter las joyas en el contenido general. Tienen límites propios; si valen más, hay que declararlas.
Desactivar la revalorización para ahorrar. En los condicionados consultados de Caser y Mapfre, sin ella se pierde la tolerancia frente a la regla proporcional.
No actualizar tras una reforma. La cocina nueva y los suelos nuevos suben el valor de reconstrucción.

¿Cómo lo resuelve PeriGes?

PeriGes no decide si una vivienda está bien asegurada: eso lo determinan la póliza y el criterio del perito. Lo que hace es que el cálculo quede a la vista en el expediente:

Valoración por garantías: en cada una (continente, contenido u otra) el límite, si se aplica la regla proporcional y la franquicia, y en cada partida unidades, valor unitario, depreciación, IVA, perceptor y cobertura (valoración de daños).
Informe en Word o PDF sobre la plantilla del gabinete, con las garantías y las valoraciones del expediente (informe pericial).
Documentos en el expediente: la póliza, las particulares, el informe de tasación o las facturas del asegurado en carpetas, con descripciones y descarga en ZIP (documentos del expediente).
Reportaje fotográfico en PDF con las fotos que eliges del expediente y sus descripciones, útil para respaldar calidades y superficies (reportaje fotográfico pericial).

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Preguntas frecuentes

¿Cuánto tengo que poner de continente en el seguro de hogar?

Lo que costaría reconstruir tu vivienda con materiales equivalentes, sin el valor del suelo. Si tienes hipoteca, el valor de tasación sin el suelo; si no, el capital que te proponga la compañía, una estimación de un técnico o la superficie construida por un coste de construcción por metro cuadrado realista.

¿Cuánto se suele poner de contenido?

No hay una cifra válida para todos: depende de lo que tengas. Haz un inventario por estancias con precios de hoy por artículos nuevos equivalentes. Algunas compañías proponen un capital orientativo; en el condicionado consultado de Caser, aceptar los capitales propuestos evita la regla proporcional si la actualización automática está activa.

¿Puedo asegurar el continente por el valor catastral?

Puedes, pero no es el criterio del seguro: el valor catastral suma suelo y construcción y se calcula con criterios fiscales, con un tope referido al valor de mercado. Lo que se indemniza es el coste de reconstrucción.

¿Qué pasa si tengo poco continente asegurado?

Que en un siniestro te aplican la regla proporcional: te pagan el daño en la proporción entre lo asegurado y el valor real, aunque el daño sea pequeño. Algunos condicionados tienen una tolerancia (25 % en Mapfre y 30 % en Caser, con revalorización) antes de aplicarla.

¿Me pagan más si aseguro más de lo que vale?

No. Con sobreseguro se indemniza el daño efectivamente causado y puedes pedir que se reduzca la suma y te devuelvan el exceso de prima.

Fuentes

Ley 50/1980, de 8 de octubre, de Contrato de Seguro, artículos 26 a 31: BOE-A-1980-22501, texto consolidado consultado el 5 de noviembre de 2026.
Real Decreto 716/2009, de 24 de abril, que desarrolla la regulación del mercado hipotecario, artículo 10 (seguros de daños): BOE-A-2009-7352, texto consolidado consultado el 5 de noviembre de 2026.
Real Decreto Legislativo 1/2004, texto refundido de la Ley del Catastro Inmobiliario, artículos 22 y 23: BOE-A-2004-4163, texto consolidado consultado el 5 de noviembre de 2026.
Caser Hogar, Condiciones Generales, Mod. K0001905: cómo se tasan los daños (continente y contenido), definiciones de capital propuesto, infraseguro, regla proporcional (y su renuncia), sobreseguro y compensación de capitales, y actualización de la póliza: condiciones-generales-hogar.pdf, consultado el 5 de noviembre de 2026.
Mapfre, Seguro Combinado del Hogar, Condiciones Generales 232-17 (edición 01/10), artículos 2.1 (vivienda), 4 (suficiencia de las sumas aseguradas) y 15 (actualización de las sumas aseguradas): 232-17-SG-CM-GEN_WEB.pdf, consultado el 5 de noviembre de 2026.
Línea Directa, Condiciones Generales Seguro de Hogar 001 / febrero 2026: glosario (suma asegurada, revalorización de capitales, infraseguro, valor de nuevo) y «Otros aspectos que debe conocer» (valoración de los bienes, aplicación de la regla proporcional): condiciones_generales_seguro_hogar_es, consultado el 5 de noviembre de 2026.